Federal Reserve revisando classificações confidenciais para grandes bancos dos EUA, relata WSJ

O Federal Reserve está conduzindo uma revisão abrangente de seu sistema de classificação interno confidencial usado para avaliar os maiores bancos dos EUA, de acordo com fontes confiáveis familiarizadas com o assunto. Esta avaliação pode potencialmente levar a mudanças significativas na forma como as principais instituições financeiras são supervisionadas.

Exame do Quadro de Classificação

A revisão interna do banco central foca no sistema de classificação de Grandes Instituições Financeiras (LFI), uma estrutura de avaliação confidencial implementada em 2019 que avalia grandes bancos em três categorias críticas: planejamento de capital, gestão de risco de liquidez e governança.

Sob este sistema, os bancos recebem classificações que variam de “Atende Amplamente às Expectativas” a “Deficiente-1” e o mais severo “Deficiente-2”. Instituições financeiras classificadas nas categorias deficientes enfrentam restrições em suas atividades de crescimento e expansão até que resolvam as fraquezas identificadas.

Fontes indicam que a revisão foi iniciada no início deste ano e está sendo liderada por altos funcionários do departamento de supervisão do Federal Reserve. O exame visa determinar se a estrutura atual identifica efetivamente os riscos e promove respostas adequadas das instituições financeiras.

Contexto da Indústria e Implicações Potenciais

A revisão ocorre em um momento sensível para a indústria bancária, após turbulências significativas em 2023 que viram o colapso de vários bancos regionais, incluindo o Silicon Valley Bank e o First Republic Bank. Esses fracassos provocaram um aumento no escrutínio da supervisão regulatória e das práticas de gestão de risco em todo o setor.

Executivos bancários expressaram preocupações em privado sobre a implementação do sistema de classificação, particularmente em relação à consistência na aplicação da estrutura por diferentes reguladores. Alguns sugeriram que o processo de classificação se tornou cada vez mais rigoroso, com expectativas mais altas para conformidade e gestão de risco.

Qualquer modificação no sistema de classificação pode ter implicações substanciais para os bancos afetados, potencialmente influenciando suas decisões estratégicas, custos de conformidade e capacidade de buscar fusões ou expansões.

Contexto Regulatório e Contexto

O sistema de classificação LFI se aplica a bancos domésticos com ativos superiores a US$ 100 bilhões e às operações nos EUA de certas organizações bancárias estrangeiras. Representa uma abordagem modernizada em comparação com o sistema de classificação CAMELS anterior, que avalia os bancos em adequação de capital, qualidade de ativos, gestão, lucros, liquidez e sensibilidade ao risco de mercado.

Ao contrário das classificações CAMELS, que são aplicadas a bancos menores e atribuem pontuações numéricas, o sistema LFI usa avaliações qualitativas focadas na gestão de risco prospectiva em vez de condições pontuais.

O Federal Reserve não comentou publicamente sobre a existência ou o escopo da revisão. Um porta-voz do banco central se recusou a fornecer detalhes específicos quando contatado, afirmando apenas que a agência “avalia continuamente suas abordagens de supervisão para garantir que permaneçam eficazes e apropriadas.”

Resposta da Indústria e Perspectivas de Especialistas

Representantes da indústria bancária geralmente acolheram a revisão, sugerindo que ela oferece uma oportunidade para abordar inconsistências percebidas no sistema atual.

Especialistas em regulação financeira observam que o momento da revisão é significativo, ocorrendo enquanto o setor bancário se prepara para possíveis mudanças regulatórias sob a nova administração presidencial, que sinalizou interesse em revisitar certas regulamentações financeiras.

“Qualquer revisão de como os grandes bancos são avaliados pode ter consequências de longo alcance para a estabilidade financeira e a competitividade do mercado”, observou um especialista em política regulatória que pediu anonimato devido à sensibilidade do assunto. “O desafio é equilibrar a supervisão eficaz com a flexibilidade operacional para as instituições.”

Cronograma e Próximos Passos

De acordo com fontes familiarizadas com o processo, a revisão interna deve continuar por vários meses, com possíveis recomendações para mudanças emergindo em 2025. Quaisquer modificações significativas no sistema de classificação provavelmente envolveriam consulta com outros reguladores bancários e potencialmente um período de comentários públicos.

Analistas bancários sugerem que as instituições estão monitorando de perto os desenvolvimentos, já que mudanças na estrutura de classificação podem influenciar o planejamento estratégico, investimentos em conformidade e decisões de apetite por risco.

O resultado desta revisão também pode fornecer insights sobre as prioridades de supervisão mais amplas do Federal Reserve sob sua liderança atual e como estas podem evoluir em resposta a condições econômicas em mudança e riscos financeiros emergentes.

Observadores do setor financeiro notam que a avaliação ocorre em meio a uma crescente atenção aos desafios de supervisionar efetivamente instituições financeiras cada vez mais complexas em um cenário digital em rápida evolução, onde os limites tradicionais de risco estão cada vez mais difusos.