ราคาทองคำยังคงมีแนวโน้มลดลงท่ามกลางความสัมพันธ์ระหว่างสหรัฐฯ-จีนที่ดีขึ้น

ราคาทองคำยังคงลดลงต่อเนื่องในวันศุกร์ โดยแตะระดับต่ำสุดในรอบสามสัปดาห์ เนื่องจากการพัฒนาทางการทูตระหว่างสหรัฐอเมริกาและจีนลดความไม่แน่นอนในตลาดและลดความต้องการสินทรัพย์ทางการเงินที่ปลอดภัย

ณ เวลา 05:14 ET (09:14 GMT) ราคาทองคำสปอตลดลง 0.5% มาอยู่ที่ $2,359.67 ต่อออนซ์ ขณะที่ฟิวเจอร์สทองคำลดลง 0.6% มาอยู่ที่ $2,364.35 ทั้งสองมาตรการกำลังมุ่งหน้าไปสู่การขาดทุนรายสัปดาห์ประมาณ 2%

การพัฒนาทางการทูตเปลี่ยนแปลงความเชื่อมั่นของตลาด

การลดลงของโลหะมีค่าตามรายงานที่ว่าวอชิงตันและปักกิ่งกำลังจัดการประชุมระหว่างประธานาธิบดีโจ ไบเดน และประธานาธิบดีสี จิ้นผิง ของจีนที่การประชุมสุดยอดความร่วมมือทางเศรษฐกิจเอเชีย-แปซิฟิกในเดือนพฤศจิกายนที่เปรู การมีส่วนร่วมทางการทูตที่เป็นไปได้นี้ส่งสัญญาณความก้าวหน้าในความสัมพันธ์ระหว่างสองมหาอำนาจทางเศรษฐกิจ

นอกจากนี้ เจเน็ต เยลเลน รัฐมนตรีว่าการกระทรวงการคลังสหรัฐฯ ได้อธิบายการสนทนาล่าสุดของเธอกับเจ้าหน้าที่จีนว่า "สร้างสรรค์" ซึ่งบ่งชี้ถึงการปรับปรุงในความสัมพันธ์ทวิภาคีที่เคยตึงเครียดในช่วงไม่กี่ปีที่ผ่านมา

การผ่อนคลายความตึงเครียดลดความต้องการทองคำในฐานะที่เป็นที่หลบภัยซึ่งเคยได้รับประโยชน์จากความไม่แน่นอนทางภูมิรัฐศาสตร์และความกังวลทางเศรษฐกิจ

นโยบายของธนาคารกลางสหรัฐยังคงเป็นศูนย์กลางของแนวโน้มตลาด

นอกเหนือจากปัจจัยทางภูมิรัฐศาสตร์ ตลาดโลหะมีค่ายังคงได้รับอิทธิพลอย่างมากจากความคาดหวังเกี่ยวกับนโยบายการเงินของธนาคารกลางสหรัฐ ตัวชี้วัดทางเศรษฐกิจล่าสุดได้แสดงภาพที่หลากหลายของเศรษฐกิจสหรัฐฯ

แม้ว่าข้อมูล GDP ในวันพฤหัสบดีจะแสดงการเติบโตทางเศรษฐกิจที่ดีกว่าที่คาดไว้ ซึ่งบ่งชี้ถึงความยืดหยุ่น แต่ตัวชี้วัดอื่นๆ บ่งชี้ถึงการอ่อนตัวที่อาจเกิดขึ้นในตลาดแรงงานและการใช้จ่ายของผู้บริโภค ข้อมูลที่ขัดแย้งกันนี้ทำให้แนวโน้มการปรับอัตราดอกเบี้ยซับซ้อนขึ้น

ตลาดคาดการณ์ว่าธนาคารกลางสหรัฐจะลดอัตราดอกเบี้ยอย่างน้อย 25 จุดพื้นฐานภายในสิ้นปี โดยคาดว่าจะมีการผ่อนคลายเพิ่มเติมในปี 2025 อย่างไรก็ตาม เวลาและขนาดของการลดเหล่านี้ยังคงไม่แน่นอน

"การขาดความชัดเจนเกี่ยวกับการเคลื่อนไหวครั้งต่อไปของธนาคารกลางสหรัฐกำลังสร้างความผันผวนในตลาดทองคำ เนื่องจากผู้ค้าปรับตำแหน่งตามสัญญาณเศรษฐกิจที่เปลี่ยนแปลง" นักวิเคราะห์ตลาดกล่าว

ตลาดโลหะมีค่าที่กว้างขึ้นแสดงความอ่อนแอ

แนวโน้มขาลงขยายไปทั่วภาคโลหะมีค่า ฟิวเจอร์สเงินลดลง 0.7% มาอยู่ที่ $27.527 ต่อออนซ์ ขณะที่ฟิวเจอร์สแพลตตินัมลดลง 0.6% มาอยู่ที่ $922.25

ฟิวเจอร์สทองแดงสามารถต้านทานแนวโน้มได้เล็กน้อย โดยเพิ่มขึ้น 0.3% มาอยู่ที่ $4.0870 ต่อปอนด์ ความแข็งแกร่งสัมพัทธ์ของโลหะอุตสาหกรรมสะท้อนถึงพลวัตของตลาดที่แตกต่างกัน โดยมีความสัมพันธ์ใกล้ชิดกับการผลิตและความคาดหวังการเติบโตทางเศรษฐกิจมากกว่าความต้องการที่หลบภัย

แม้จะมีการลดลงในปัจจุบัน แต่ราคาทองคำยังคงสูงขึ้นอย่างมากในปีนี้ โดยได้รับการสนับสนุนจากการซื้อของธนาคารกลางอย่างต่อเนื่อง ความไม่แน่นอนทางภูมิรัฐศาสตร์ในภูมิภาคต่างๆ และความคาดหวังของการเปลี่ยนแปลงไปสู่การผ่อนคลายนโยบายการเงินในที่สุดในเศรษฐกิจหลัก

แนวโน้มสำหรับช่วงที่เหลือของปี 2024

ผู้เข้าร่วมตลาดกำลังมุ่งเน้นไปที่ข้อมูลดัชนีราคาการใช้จ่ายเพื่อการบริโภคส่วนบุคคลของสหรัฐฯ ซึ่งเป็นมาตรวัดเงินเฟ้อที่ธนาคารกลางสหรัฐชื่นชอบ ซึ่งจะออกในวันศุกร์นี้ การเปิดเผยนี้อาจให้ข้อมูลเชิงลึกเพิ่มเติมเกี่ยวกับทิศทางนโยบายการเงินที่เป็นไปได้

นักวิเคราะห์แนะนำว่าแม้ความผันผวนในระยะสั้นอาจยังคงอยู่ แต่ปัจจัยพื้นฐานรวมถึงการซื้อของธนาคารกลาง ความเสี่ยงทางภูมิรัฐศาสตร์ที่กำลังดำเนินอยู่ และการคาดการณ์การลดอัตราดอกเบี้ยอาจให้การสนับสนุนโลหะมีค่าในระยะกลาง

"ตลาดกำลังปรับเทียบใหม่หลังจากมีผลการดำเนินงานที่แข็งแกร่งเมื่อต้นปีนี้ การเคลื่อนไหวของราคาปัจจุบันดูเหมือนจะสะท้อนถึงการทำกำไรและการปรับตำแหน่งมากกว่าการเปลี่ยนแปลงพื้นฐานในแนวโน้มระยะยาว" ผู้เชี่ยวชาญในอุตสาหกรรมให้ความเห็น