การเข้าใจช่วงเวลาห้ามซื้อขายในกฎระเบียบการซื้อขาย

ช่วงเวลาที่ไม่สามารถซื้อขายได้มักจะถูกกระตุ้นโดยเหตุการณ์สำคัญของบริษัท เช่น การประกาศผลประกอบการรายไตรมาส การควบรวมและซื้อกิจการ การปรับโครงสร้างบริษัทครั้งใหญ่ หรือเหตุการณ์สำคัญอื่น ๆ ที่อาจส่งผลกระทบต่อราคาหุ้น

ช่วงเวลาห้ามซื้อขายมาตรฐานมักจะอยู่ระหว่าง 2-4 สัปดาห์ก่อนการประกาศผลประกอบการรายไตรมาส แต่ระยะเวลาสามารถแตกต่างกันไปตามเหตุการณ์ของบริษัทและข้อกำหนดด้านกฎระเบียบ

ข้อจำกัดเหล่านี้จะใช้กับผู้ที่อยู่ภายในบริษัทเป็นหลัก รวมถึงผู้บริหาร, กรรมการ, พนักงานสำคัญ และบางครั้งสมาชิกในครอบครัวที่ใกล้ชิดซึ่งมีการเข้าถึงข้อมูลที่สำคัญและไม่เปิดเผยต่อสาธารณะ

แม้ว่าจะเกิดขึ้นได้ยาก แต่สามารถอนุญาตให้มีข้อยกเว้นในสถานการณ์เฉพาะ เช่น ความยากลำบากทางการเงิน ผ่านแผนการซื้อขายที่ได้รับการอนุมัติล่วงหน้า (แผน 10b5-1) โดยอยู่ภายใต้การควบคุมดูแลที่เข้มงวด.

การละเมิดอาจส่งผลให้เกิดบทลงโทษที่รุนแรง รวมถึงค่าปรับทางการเงิน การดำเนินคดีทางกฎหมาย การลงโทษทางวิชาชีพ และการจำคุกที่อาจเกิดขึ้น ขึ้นอยู่กับลักษณะและความรุนแรงของการละเมิด