Strategia handlowa przebicia i powrotu

Kiedy strategia „przełamania i ponownego testowania" ma sens

Potwierdzenie strategii „przełamania i ponownego testowania" nie następuje w momencie, gdy cena przebije dany poziom, na to trzeba poczekać. Kiedy cena przebija poziom, wsparcie lub opór, zamiast podążać za tym pierwszym ruchem, chodzi o to, by zachować spokój i obserwować, co się stanie, gdy cena powróci, by przetestować dokładnie to miejsce, w którym właśnie pękł lód. Celem nigdy nie było wychwycenie każdego przełomu, a jedynie tych, które potwierdzają swoją skuteczność przy ponownym spojrzeniu.

Ciekawi Cię, jak naprawdę wygląda przełamanie i ponowne testowanie poziomu, gdy rozwija się to świeca po świecy? Samo teoretyczne zapoznanie się z sekwencją ma swoje ograniczenia. Obserwowanie, jak cena faktycznie przebija dany poziom, cofa się, a następnie albo utrzymuje się powyżej niego, albo nie, pozwala opanować ten schemat szybciej niż jakikolwiek opis.

Załóż demo konto handlowe i obserwuj przebieg kilku prawdziwych przełomów cenowych, korzystając z wirtualnych środków i nie ryzykując niczym rzeczywistym.

Jak działa sekwencja przełamania i ponownego testowania

Sekwencja przebiega w określonej kolejności, a pominięcie któregoś z etapów jest źródłem większości problemów. Po pierwsze, istnieje rzeczywisty poziom, który inni inwestorzy wyraźnie uwzględniali już wcześniej. Po drugie, cena przebija ten poziom, zamykając się powyżej niego, a nie tylko dotykając go z wąsem. Po trzecie, cena wraca i ponownie testuje ten poziom z drugiej strony. Po czwarte, ten ponowny test albo się utrzyma, potwierdzając przełamanie, albo zakończy się niepowodzeniem, co spowoduje powrót ceny do poprzedniego poziomu. Dopiero po wykonaniu tego czwartego kroku plan wejścia w ramach strategii „break and retest" nabiera sensu.

Jeśli przejdziesz od razu z kroku drugiego do zawarcia transakcji, nie ma mowy o ponownym testowaniu poziomu, to po prostu zakład na przełamanie pod inną nazwą. Strategia „break and retest" polega właśnie na odczekaniu do zakończenia etapu trzeciego, co odróżnia ją od strategii polegającej na podążaniu za każdym poziomem, który zostaje osiągnięty. To właśnie obserwowanie w czasie rzeczywistym, czy czwarty etap się potwierdzi, czy nie, stanowi sedno każdej strategii opartej na przełamaniu i ponownym testowaniu poziomu, a samouczek Pocket Option to dobre miejsce na zapoznanie się z podstawami analizy wykresów, jeśli którekolwiek z tych zagadnień wciąż wydaje się dla Ciebie nowe.

Co uznaje się za prawidłowy powtórny test

Prawidłowy powtórny test ma określony wygląd. Cena zbliża się do przełamanego poziomu, zwalnia, zamiast przebić go od razu, i reaguje, pojawia się knot odrzucenia, świeca zamyka się z powrotem w kierunku przełamania, a czasami obserwuje się niewielki wzrost wolumenu. Żaden z tych sygnałów sam w sobie niczego nie gwarantuje. Strategia handlowa oparta na przełamaniu i ponownym testowaniu, wykorzystująca tylko jeden z tych czynników, jest mniej skuteczna niż strategia, w której czeka się na zbieżność dwóch lub trzech z nich. Utrzymanie się w tym przedziale przez okres dłuższy niż jedna lub dwie świece po tym wydarzeniu dodatkowo utwierdza nas w przekonaniu, że poziom ten ma teraz rzeczywiste znaczenie.

Kontekst rynkowy ma równie duże znaczenie jak sama świeca. Strategia handlowa oparta na przełamaniu i ponownym testowaniu poziomu, stosowana w obliczu silnego trendu bazowego, zachowuje się inaczej niż ta sama konfiguracja pojawiająca się po długiej, spokojnej konsolidacji. Świeczki mogą wyglądać identycznie, a mimo to mieć zupełnie różne kursy.

Gdy sygnał ponownego testu wydaje się słaby

Nie każde powrót do przełamanego poziomu zasługuje na miano „ponownego testowania". Cena może cofnąć się zbyt daleko, znacznie poniżej tego poziomu, co będzie wyglądało nie tyle na test, co raczej na całkowitą porażkę próby przełamania. Może to przebiegać zupełnie bez echa, mijać bez najmniejszej przerwy, co sugeruje, że poziom ten tak naprawdę nie miał żadnego znaczenia. Może niemal natychmiast powrócić do poprzedniego zakresu, szybciej, niż pozwoliłby na to jakikolwiek prawdziwy test. Każda strategia handlowa oparta na przełamaniach i ponownym testowaniu szczerze przyznaje, że takie słabe sygnały pojawiają się nieustannie, a ich wczesne wykrycie pozwala uniknąć transakcji, która i tak nie miałaby szans powodzenia.

Planowanie wejścia, poziomu stop loss i poziomu docelowego

Zaplanuj całą transakcję jeszcze przed pojawieniem się ponownego testu, a nie w trakcie jego trwania. Zaznacz z wyprzedzeniem strefę ponownego testowania wokół przełamanego poziomu. Zdecyduj, jakie potwierdzenie faktycznie chcesz zobaczyć, zamknięcie świecy, knot odrzucenia czy cokolwiek innego, co uznasz za właściwe, zanim cena osiągnie ten poziom. Ustal poziom unieważnienia, punkt, w którym nieudany ponowny test dowodzi, że cała koncepcja jest błędna, i ustaw stop tuż za nim. Poziom docelowy znajduje się na kolejnym istotnym poziomie poza strefą ponownego testowania, a nie w dowolnej odległości.

Załóżmy, że poziom oporu na 1,2000 zostanie przełamany, a kurs zamknie się na poziomie 1,2015. Cena powraca w kierunku poziomu 1,2005, zwalnia tempo i tworzy niewielką świecę odrzucenia dokładnie przy dawnym oporze, który obecnie pełni rolę wsparcia. Pozycja otwarta w pobliżu poziomu 1,2010 mogłaby być połączona ze stopem w okolicach 1,1985 i celem w pobliżu 1,2080, czyli kolejnym widocznym poziomem powyżej. Ryzyko wynosi około 25 pipsów, a potencjalny zysk około 70. Nic z tego nie gwarantuje, że transakcja się powiedzie, a jedynie pozwala oszacować ryzyko przed podjęciem decyzji. W przypadku strategii handlowej opartej na przełamaniu i ponownym testowaniu poziomów, w wersji dostosowanej do kryptowalut, ta sama logika zazwyczaj oznacza poszerzenie każdego poziomu, ponieważ poziomy na rynku kryptowalut są testowane z dużo większą gwałtownością niż ma to miejsce w przypadku większości par walutowych na rynku Forex.

Wchodzenie w momencie przełamania vs. czekanie na ponowne przetestowanie poziomu

Dwóch traderów może obserwować dokładnie to samo wybicie i przyjąć zupełnie różne podejścia, przy czym żadne z nich nie jest po prostu błędne.

Fałszywe wybicia i nieudany retest

Cena może zrobić wszystko jak należy, a mimo to ponieść porażkę. Przełamuje poziom, cofa się, by przeprowadzić powtórne testowanie, które wygląda jak z podręcznika, a następnie zamiast odbijać się, kontynuuje ruch prosto przez poprzedni przedział cenowy. Oznaki ostrzegawcze pojawiają się, zanim porażka stanie się oczywista: słaba, niezdecydowana reakcja zamiast zdecydowanego odrzucenia, gwałtowny powrót do przedziału cenowego zamiast kontrolowanego dryfu, niski wolumen obrotu lub wydarzenie informacyjne, które zmienia cały kontekst w trakcie realizacji strategii.

Jak to rozwiązanie sprawdza się na różnych rynkach

Żadna z tych rzeczy nie jest zarezerwowana wyłącznie dla jednej niszy rynkowej. Pary walutowe na rynku Forex nieustannie przełamują i ponownie testują kluczowe poziomy, często w okolicach otwarcia sesji. Akcje i indeksy zachowują się podobnie w okresie publikacji wyników finansowych lub w pobliżu kluczowych poziomów. Rynki kryptowalutowe również wykazują ten schemat, tyle że w szybszym tempie i w bardziej gwałtowny sposób, ponieważ zmienność na tych rynkach może sprawić, że spokojne ponowne testowanie poziomu zamieni się w gwałtowny skok, który ledwo się zatrzymuje, zanim ruszy dalej.

Typowe błędy związane z przełamaniem i ponownym testowaniem

Ciągle powtarza się ta sama garstka błędów.

• Wejście w cenę bieżącą powoduje ponowne osiągnięcie poprzedniego poziomu, bez czekania na jakiekolwiek faktyczne potwierdzenie.

• Próba wejścia na rynek zbyt późno, gdy duża świeca wykonała już większość ruchu.

• Zignorowanie fałszywego wybicia i potraktowanie nieudanego ponownego testowania jako po prostu powolnego.

• Ustawienie stopu na tak niskim poziomie, że zwykły wick w strefie ponownego testowania spowoduje zamknięcie pozycji, zanim rozpocznie się prawdziwy ruch.

• Wchodzenie w pozycję bez jasno określonego celu, a następnie zgadywanie, kiedy ją zamknąć, gdy transakcja jest już otwarta.

• Wykorzystywanie formacji wbrew silnemu trendowi lub ważnym wydarzeniom, w których kontekst ma pierwszeństwo przed formacją.

• Wymuszanie dostosowania do poziomu, który od początku nie miał żadnego znaczenia.

Ryzyko przed otwarciem pozycji w oczekiwaniu na ponowne przetestowanie poziomu

Ponowne badanie może po prostu zakończyć się niepowodzeniem i rzadko da się to przewidzieć z wyprzedzeniem. Cena może tak szybko powrócić powyżej tego poziomu, że zlecenie stop zostanie zrealizowane, zanim zdążymy zareagować. Fałszywy przełom, po którym następuje nieudana ponowna próba testowania poziomu, to jeden z najczęstszych powodów, dla których ta strategia przynosi straty. Wysoka zmienność może utrudnić realizację zleceń, powodując wykonanie zlecenia stop lub zlecenia otwarcia pozycji po gorszej cenie niż planowano, a dźwignia finansowa potęguje każdy z tych skutków, zamiast je naprawiać.

Zastrzeżenie dotyczące ryzyka: Trading wiąże się ze znacznym ryzykiem utraty kapitału. Niniejszy artykuł ma charakter wyłącznie edukacyjny i nie stanowi porady finansowej. Zawsze przeprowadzaj niezależne badania i rozważ swoją tolerancję na ryzyko przed podjęciem jakichkolwiek decyzji tradingowych.